Cabinet de gestion de patrimoine indépendant : quel acteur pour quel profil ?

Le mot « indépendant » a un sens précis dans la réglementation européenne (MIF 2). Un conseil est dit indépendant lorsqu'il ne perçoit pas de rétrocessions sur les produits recommandés et qu'il se rémunère uniquement par des honoraires payés par le client.

Dans ce panel, un seul acteur revendique ce statut : Prosper Conseil (groupe Avenue des Investisseurs), présenté comme un cabinet de conseil en gestion de patrimoine indépendant rémunéré uniquement aux honoraires, sans rétrocessions. Son modèle tarifaire est détaillé : un premier rendez-vous à 150 €, puis un forfait stratégie et un suivi facturé de 0,6 % à 0,2 % par an des encours conseillés.

Les trois autres relèvent d'autres modèles. Ramify est décrit comme un conseil non indépendant au sens strict, avec des rétrocessions possibles sur certains supports. Auguste Patrimoine (Avant-Garde Investment SAS) est présenté comme un conseil non indépendant, rémunéré sur les frais d'entrée et de gestion. Yomoni (Altheis SAS) relève d'une logique de gestion pilotée plutôt que de conseil patrimonial indépendant sur-mesure. Si le critère central de votre choix est l'absence de rétrocessions, c'est Prosper Conseil qui répond à ce point dans les données examinées.

La lisibilité des frais varie fortement d'un acteur à l'autre. Voici les grilles telles que communiquées.

Deux points méritent votre attention. D'abord, chez Ramify, des frais liés aux supports sous-jacents peuvent s'ajouter aux frais de gestion annoncés : c'est le coût total qu'il vous faut regarder. Ensuite, la grille tarifaire d'Auguste Patrimoine n'est pas rendue publique ; vous ne pouvez en connaître le détail qu'en échangeant directement avec le cabinet. Dans tous les cas, gardez en tête que les frais réduisent la performance nette et que tout placement comporte un risque de perte en capital.

Le cadre juridique de chaque acteur éclaire son périmètre.

Yomoni est le seul du panel agréé société de gestion par l'AMF, décrit comme le statut le plus exigeant du groupe étudié. En contrepartie, son offre se concentre sur l'épargne financière (gestion pilotée en ETF, assurance-vie, PEA, PER) et ne couvre pas le conseil patrimonial global, notamment immobilier.

Ramify cumule les statuts de conseiller en investissements financiers, courtier et prestataire de services sur actifs numériques (PSAN). Son offre est la plus large en produits : assurance-vie, PER, PEA, SCPI, private equity, produits structurés, avec un accompagnement renforcé sur les paliers de patrimoine élevés.

Prosper Conseil propose un audit patrimonial 360° et une stratégie sur-mesure, avec un conseil décrit comme 100 % humain (binôme de conseillers, en visio). Certains supports recommandés visent un ticket d'entrée élevé, comme l'assurance-vie luxembourgeoise.

Auguste Patrimoine met en avant une offre patrimoniale très large (assurance-vie luxembourgeoise, private equity, immobilier, structures juridiques) et un accompagnement humain dédié, sur-mesure. Deux caractéristiques à retenir de son modèle : une rémunération par rétrocessions et une grille tarifaire non communiquée publiquement.

Aucun de ces acteurs n'est universellement meilleur : ils répondent à des besoins différents.

• Vous cherchez avant tout l'indépendance du conseil et une tarification lisible. Prosper Conseil est le seul à revendiquer une rémunération 100 % honoraires sans rétrocessions. Sa cible affichée : les particuliers et familles à patrimoine conséquent, aux situations complexes. Le coût d'entrée en honoraires est présenté comme élevé pour un petit patrimoine.

• Vous voulez une offre très large sans frais d'entrée, avec un accompagnement qui monte en gamme selon votre patrimoine. Ramify segmente son service par palier et n'applique ni frais d'entrée ni frais d'arbitrage, moyennant des frais de gestion annuels.

• Vous privilégiez l'épargne financière pilotée et un statut réglementaire exigeant. Yomoni, agréé société de gestion AMF, mise sur la gestion en ETF à frais maîtrisés et une forte antériorité. À noter : pas de conseil patrimonial global de type cabinet CGP.

• Vous êtes dirigeant ou disposez d'un patrimoine élevé et cherchez un accompagnement très personnalisé sur une offre haut de gamme. Auguste Patrimoine se positionne sur le sur-mesure, avec un conseil non indépendant et une grille non communiquée publiquement.

Ces éléments sont informatifs et ne constituent pas un conseil en investissement personnalisé. À vous de confronter chaque modèle à votre situation avant de décider.